Судебные решения, арбитраж
Акцизы
Обращаем Ваше внимание на то обстоятельство, что данное решение могло быть обжаловано в суде высшей инстанции и отменено
Резолютивная часть постановления объявлена 17 февраля 2010 г.
Постановление изготовлено в полном объеме 26 февраля 2010 г.
Седьмой арбитражный апелляционный суд
в составе: председательствующего Усенко Н.А.,
судей: Емашовой Л.Н., Фроловой Н.Н.,
при ведении протокола судебного заседания судьей Емашовой Л.Н.,
при участии:
от истца: Речкиной Н.А., паспорт; Мельник Е.В. по доверенности от 07.05.2007 г., удостоверение адвоката N 769,
от ответчиков: ОАО "Новокузнецкий общепит" - Журбий В.В. по доверенности N 5 от 10.05.2009 г., удостоверение адвоката N 214, ЗАО "Южно-Кузбасский специализированный регистратор" - Ждановой М.В. по доверенности N 81 от 18.11.2009 г., паспорт, РО ФСФР России в СФО - без участия (извещено),
рассмотрев в судебном заседании апелляционные жалобы Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе на решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. по делу N А27-17300/2009
по иску Речкиной Нины Александровны, г. Новокузнецк
к Открытому акционерному обществу "Новокузнецкий общепит", г. Новокузнецк, Закрытому акционерному обществу "Южно-Кузбасский специализированный регистратор", г. Новокузнецк, Региональному отделению Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе, г. Новосибирск,
о признании недействительными решения внеочередного общего собрания акционеров общества от 19.01.2008 г., дополнительного выпуска акций, об обязании аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска акций,
установил:
Речкина Нина Александровна, Исаева Татьяна Ивановна обратились в Арбитражный суд Кемеровской области к Открытому акционерному обществу "Новокузнецкий общепит" (далее - ОАО "Новокузнецкий общепит", Общество), Закрытому акционерному обществу "Южно-Кузбасский специализированный регистратор" (далее - ЗАО "ЮКСЕР"), Региональному отделению Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе (далее - РО ФСФР России в СФО) о признании недействительным решения внеочередного общего собрания акционеров Общества от 09.01.2008 г. о размещении 41 666 штук дополнительных акций, об увеличении уставного капитала путем размещения 41 666 штук дополнительных акций, о размещении акций среди акционеров по закрытой подписке, о форме и порядке оплаты акций, оформленных протоколом от 10.01.2008 г.; о признании недействительным дополнительного выпуска 41 666 штук акций; об обязании РО ФСФР России в СФО аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", индивидуальный государственный регистрационный номер выпуска 1-01-11441-F001D.
Исковые требования обоснованы статьями 31, 32, 36, 40, 49 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ "Об акционерных обществах" и мотивированы тем, что Речкина Н.А. не имела возможности принять участие во внеочередном общем собрании акционеров Общества от 09.01.2008 г. и голосовать по вопросам повестки дня в связи с незаконным списанием акций с ее лицевого счета на лицевой счет бывшего генерального директора ОАО "Новокузнецкий общепит" Боровикова В.Т., поскольку не извещалась о времени и месте проведения собрания. Принятое на внеочередном общем собрании акционеров от 19.01.2008 г. решение о дополнительной эмиссии акций нарушает права и законные интересы Речкиной Н.А., поскольку она не могла воспользоваться преимущественным правом приобретения акций дополнительной эмиссии, в результате чего ее доля в уставном капитале ОАО "Новокузнецкий общепит" значительно уменьшилась.
Определением арбитражного суда от 08.09.2009 г. исковые требования Речкиной Н.А. выделены в отдельное производство, делу присвоен номер N А27-17300/2009 (т. 2, л.д. 141 - 144).
Решением Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. исковые требования полностью удовлетворены.
Не согласившись с решением Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г., ЗАО "Сибирская регистрационная компания" (переименовано из ЗАО "ЮКСЕР") и РО ФСФР России в СФО обратились с апелляционными жалобами, в которых просят решение суда первой инстанции от 29.10.2009 г. отменить и принять по делу новый судебный акт.
По мнению ЗАО "Сибирская регистрационная компания" (далее "СРК"), суд первой инстанции необоснованно отклонил возражения ответчиков относительно отсутствия у Речкиной Н.А. права на подачу иска о признании недействительными решений собрания акционеров, поскольку на дату проведения собрания она не являлась акционером Общества, в реестре акционеров не значилась. При подготовке и проведении собрания Обществом не было допущено нарушений действующего законодательства, соблюдены сроки извещения акционеров о проведении собрания, способ извещения.
Суд первой инстанции сделал необоснованный вывод о том, что цена размещения акций дополнительной эмиссии определена с нарушением действующего законодательства без проведения оценки, так как цена акций определена общим собранием акционеров, проведение оценки не является обязательным. Также не допущено нарушений в части размещения акций дополнительной эмиссии, поскольку акционеры Общества, имеющие преимущественное право на приобретение дополнительных обыкновенных именных акций, размещаемых по закрытой подписке, определены по данным реестра акционеров. Речкина Н.А. в период размещения акций акционером не являлась.
РО ФСФР России по СФО в апелляционной жалобе считает, что суд первой инстанции не учел, что государственный регистрационный номер 1-01-11441-Р00Ш дополнительного выпуска акций аннулирован по истечении трех месяцев после регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска акций, в связи с чем, изъять акции данного выпуска невозможно. Речкина Н.А. на дату проведения оспариваемого собрания акционеров и обращения в арбитражный суд с иском не числилась в реестре акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит". Арбитражным судом первой инстанции сделан необоснованный вывод о несоответствии цены размещения акций дополнительного выпуска, определенной общим собранием акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", требованиям статьи 77 ФЗ "Об акционерных обществах".
ОАО "Новокузнецкий общепит" в отзыве на апелляционные жалобы считает решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г. подлежащим отмене. По мнению Общества, у истца отсутствует право оспаривать решения внеочередного общего собрания акционеров от 19.01.2008 г., так как право истца на акции было признано лишь 04.03.2009 г. Истцом не представлены доказательства нарушения установленного порядка регистрации выпуска акций и отчета об их выпуске, повлекших существенное нарушение прав акционеров, имеющих преимущественное право на покупку акций. Истец не обращался к Обществу с заявлением о реализации своего преимущественного права и с предложением о приобретении акций дополнительного выпуска.
Речкина Н.А. в отзыве на апелляционные жалобы считает решение суда первой инстанции от 29.10.2009 г. законным и обоснованным, а апелляционные жалобы - не подлежащими удовлетворению, полагает доказанным вступившим в законную силу решением суда общей юрисдикции факта наличия у нее статуса акционера Общества.
Внесение записи в реестр акционеров Общества не является основанием возникновения права на акции, а лишь определяет момент перехода права. Довод РО ФСФР о невозможности аннулирования государственной регистрации дополнительного выпуска акций и изъятия акций данного выпуска противоречит пункту 1.7 Положения о порядке приостановления эмиссии и признания выпуска ценных бумаг несостоявшимся или недействительным и внесении изменений и дополнений в акты Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг, утвержденного Постановлением ФКЦБ РФ от 31.12.1997 N 45, которым установлено, что выпуск ценных бумаг может быть признан недействительным по решению суда после регистрации отчета об итогах выпуска ценных бумаг, и пункту 6.11 Положения, в соответствии с которым признание выпуска ценных бумаг недействительным влечет изъятие из обращения ценных бумаг.
РО ФСФР России по СФО, извещенное надлежащим образом о времени и месте судебного разбирательства, в судебное заседание апелляционной инстанции своих представителей не направило, отзыв на апелляционную жалобу ЗАО "СРК" в соответствии со статьей 262 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации не представило.
Арбитражный апелляционный суд считает возможным на основании статей 156 (частей 1, 3), 266 (части 1) Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации рассмотреть апелляционные жалобы в отсутствие представителя РО ФСФР России по СФО.
Представитель ЗАО "СРК" в судебном заседании апелляционной инстанции поддержал доводы апелляционной жалобы по изложенным в ней основаниям.
Представитель ОАО "Новокузнецкий общепит" просил решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г. отменить, поддержал доводы, изложенные в апелляционных жалобах и в отзыве ответчика.
Представитель Речкиной Н.А. с доводами апелляционных жалоб не согласился по основаниям, изложенным в отзыве, представил заявление о возмещении судебных издержек в сумме 6 944,22 руб., в том числе: 5 000 руб. судебных расходов на оплату услуг представителя, почтовых расходов в сумме 244,22 руб., транспортных расходов в сумме 1 700 руб.
Исследовав материалы дела, доводы апелляционных жалоб и отзывов на них, заслушав представителей сторон, проверив в соответствии со статьей 268 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации законность и обоснованность решения Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г., суд апелляционной инстанции считает его подлежащим оставлению без изменения по следующим основаниям.
Как следует из материалов дела, Речкина Н.А. является акционером ОАО "Новокузнецкий общепит" с 1992 года и владеет 230 обыкновенными именными акциями и 15 привилегированными акциями Общества.
19.01.2008 г. состоялось внеочередное общее собрание акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", на котором принято решение о размещении путем закрытой подписки дополнительных обыкновенных именных акций Общества в количестве 41 666 штук; цена размещения акций дополнительной эмиссии определена в 1 рубль; утвержден круг лиц, имеющих преимущественное право на приобретение акций дополнительной эмиссии: Майорова Н.О. вправе приобрести не более 13 866 акций, Зайцев К.В. - не более 13 900 акций, Каташев А.П. - не более 13 900 акций (т. 3, л.д. 12 - 18).
Речкина Т.А. участия в собрании акционеров от 19.01.2008 г. не принимала, по вопросам повестки дня не голосовала. На дату формирования списка акционеров для участия во внеочередном общем собрании Речкина Т.А. в реестре акционеров не значилась, в связи с чем, не имела возможности принимать участия в собрании.
Приказом РО ФСФР России по СФО от 13.02.2008 г. N 160 зарегистрирован дополнительный выпуск обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" в количестве 41 666 штук номинальной стоимостью 1 рубль, размещаемых путем закрытой подписки. Дополнительному выпуску акций присвоен государственный регистрационный номер 1-01-11441-F-001D от 13.02.2008 г. (т. 3, л.д. 37).
Приказом РО ФСФР России по СФО от 16.05.2008 г. N 600 зарегистрирован отчет об итогах указанного дополнительного выпуска акций (т. 3, л.д. 38).
Решением Центрального районного суда г. Новокузнецка от 21.11.2008 г. по делу N 2-3844/07, оставленным без изменения определением Кемеровского областного суда от 04.03.2009 г., признано право собственности Речкиной Н.А. на 230 штук обыкновенных именных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" государственный регистрационный номер 1-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль и на 15 штук привилегированных акций выпуска государственный регистрационный номер 2-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль (т. 1, л.д. 75 - 87).
Согласно выписке из реестра акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" по состоянию на 27.04.2009 г. Речкина Н.А. владеет 230 обыкновенными именными акциями и 15 привилегированными акциями Общества (т. 1, л.д. 89).
Речкина Т.А., ссылаясь на неизвещение о проведении внеочередного общего собрания акционеров от 19.01.2008 г., неучастие на собрании ввиду незаконного списания акций с ее лицевого счета в пользу третьего лица и нарушение принятыми на собрании решениями ее прав и законных интересов, обратилась в арбитражный суд с настоящим иском.
Арбитражный суд первой инстанции, удовлетворяя исковые требования, исходил из того, что собрание акционеров проведено с существенными нарушениями установленного законом порядка созыва и проведения собрания. Суд посчитал, что Речкина Т.А. была лишена возможности принять участие в собрании и реализовать право преимущественного приобретения акций дополнительного выпуска.
Выводы суда первой инстанции являются правильными, действующему законодательству и обстоятельствам дела они не противоречат.
Согласно пункту 7 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах" акционер вправе обжаловать в суд решение, принятое общим собранием акционеров с нарушением требований настоящего Федерального закона, иных правовых актов Российской Федерации, устава общества, в случае, если он не принимал участия в общем собрании акционеров или голосовал против принятия такого решения и указанным решением нарушены его права и законные интересы. Такое заявление может быть подано в суд в течение шести месяцев со дня, когда акционер узнал или должен был узнать о принятом решении. Суд вправе с учетом всех обстоятельств дела оставить в силе обжалуемое решение, если голосование данного акционера не могло повлиять на результаты голосования, допущенные нарушения не являются существенными и решение не повлекло причинения убытков данному акционеру.
Согласно пункту 2 статьи 31 ФЗ "Об акционерных обществах" акционеры - владельцы обыкновенных акций общества могут в соответствии с настоящим Федеральным законом и уставом общества участвовать в общем собрании акционеров с правом голоса по всем вопросам его компетенции.
Порядок созыва и проведения общего собрания акционеров установлен статьями 50 - 63 ФЗ "Об акционерных обществах".
Решение общего собрания акционеров по вопросу, поставленному на голосование, принимается большинством голосов акционеров - владельцев голосующих акций общества, принимающих участие в собрании, если для принятия решения настоящим Федеральным законом или уставом общества не установлено большее число голосов акционеров. Подсчет голосов на общем собрании акционеров по вопросу, поставленному на голосование, правом голоса при решении которого обладают акционеры - владельцы обыкновенных и привилегированных акций общества, осуществляется по всем голосующим акциям совместно, если иное не установлено настоящим Федеральным законом или уставом общества (пункт 2 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах").
Акционерное общество обязано обеспечить акционерам реализацию их права на участие в управлении обществом, включая право голоса на общем собрании акционеров. Для обеспечения указанных прав, в частности, составляется список лиц, имеющих право на участие в общем собрании акционеров.
В соответствии с пунктом 1 статьи 51 ФЗ "Об акционерных обществах" список лиц, имеющих право на участие в общем собрании акционеров, составляется на основании данных реестра акционеров общества.
Из материалов дела следует, что Речкина Н.А. без законных оснований была исключена из реестра акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", в связи с чем, на дату проведения оспариваемого внеочередного общего собрания акционеров (19.01.2008 г.) не имела возможности принять участие в собрании и голосовать по вопросам повестки дня.
Вместе с тем, вступившим в законную силу решением Центрального районного суда г. Новокузнецка от 21.11.2008 г. по делу N 2-3844/07 признано право собственности Речкиной Н.А. на 230 штук обыкновенных именных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" государственный регистрационный номер 1-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль и на 15 штук привилегированных акций выпуска государственный регистрационный номер 2-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль. На основании указанного решения акции возвращены Речкиной Н.А., восстановлена запись по ее лицевому счету.
В связи с тем, что Речкина Н.А., являвшаяся акционером Общества, по существу была лишена возможности участвовать во внеочередном общем собрании акционеров 19.01.2008 г., суд первой инстанции сделал правильный вывод о созыве и проведении собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" с существенным нарушением установленного законом порядка.
Довод заявителей апелляционных жалоб о том, что Речкина Н.А. не вправе оспаривать решения собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" от 19.01.2008 г., поскольку на дату проведения собрания она не числилась в реестре акционеров, является формальным и отклоняется судом апелляционной инстанции.
Пунктом 7 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах" установлено, что акционер вправе оспорить решение собрания акционеров, нарушающее его права и законные интересы.
Как установлено вступившим в законную силу судебным актом суда общей юрисдикции, Речкина Н.А. являлась законным владельцем акций ОАО "Новокузнецкий общепит" в период с 1992 года, в том числе и на дату проведения собрания.
Следуя разъяснениям Пленума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации в пункте 24 Постановления от 18.11.2003 N 19 "О некоторых вопросах применения Федерального закона "Об акционерных обществах", при рассмотрении исков о признании недействительным решения общего собрания акционеров следует учитывать, что к нарушениям Закона, которые могут служить основаниями для удовлетворения таких исков, относятся: несвоевременное извещение (неизвещение) акционера о дате проведения общего собрания (пункт 1 статьи 52 Закона); непредоставление акционеру возможности ознакомиться с необходимой информацией (материалами) по вопросам, включенным в повестку дня собрания (пункт 3 статьи 52 Закона); несвоевременное предоставление бюллетеней для голосования (пункт 2 статьи 60 Закона) и др. Иск о признании решения общего собрания недействительным подлежит удовлетворению, если допущенные нарушения требований Закона, иных правовых актов или устава общества ущемляют права и законные интересы акционера, голосовавшего против этого решения или не участвовавшего в общем собрании акционеров.
Вместе с тем, разрешая такие споры, суд вправе с учетом всех обстоятельств дела оставить в силе обжалуемое решение, если голосование данного акционера не могло повлиять на результаты голосования, допущенные нарушения не являются существенными и решение не повлекло причинения убытков акционеру (пункт 7 статьи 49 Закона). Для отказа в иске о признании решения общего собрания недействительным по указанным основаниям необходима совокупность перечисленных обстоятельств.
Согласно пункту 1 статьи 40 ФЗ "Об акционерных обществах" акционеры общества, голосовавшие против или не принимавшие участия в голосовании по вопросу о размещении посредством закрытой подписки акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, имеют преимущественное право приобретения дополнительных акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, размещаемых посредством закрытой подписки, в количестве, пропорциональном количеству принадлежащих им акций этой категории (типа).
Лица, имеющие преимущественное право приобретения дополнительных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", определены общим собранием участников Общества от 19.01.2008 г. Речкина Н.А. в числе указанных лиц не названа.
Таким образом, истец был лишен возможности воспользоваться преимущественном правом на приобретение акций дополнительной эмиссии, что свидетельствует о нарушении его прав и законных интересов.
Кроме того, согласно отчету об определении рыночной стоимости акций ОАО "Новокузнецкий общепит" по состоянию на 01.01.2008 г. рыночная стоимость пакета акций Общества, состоящего из 35 обыкновенных именных акций и 1 привилегированной акции, составила 201 860 руб. (т. 1, л.д. 132 - 136).
Установленная внеочередным общим собранием участников ОАО "Новокузнецкий общепит" от 19.01.2008 г. цена акций дополнительного выпуска (1 рубль за одну акцию), размещаемых посредством закрытой подписки, значительно ниже рыночной стоимости акций.
Поскольку истец не участвовал в общем собрании акционеров и не голосовал по вопросу об определении цены дополнительных акций, был лишен возможности воспользоваться правом преимущественной покупки акций, продажа дополнительных акций по цене существенно ниже рыночной повлекла возникновение у Речкиной Н.А. убытков, связанных с уменьшением реальной стоимости принадлежащих ей акций.
При изложенных обстоятельствах у суда первой инстанции не имелось оснований для отказа в удовлетворении исковых требований о признании недействительными решений внеочередного общего собрания акционеров Общества от 09.01.2008 г.
В соответствии с пунктом 1 статьи 19 ФЗ "О рынке ценных бумаг" одним из этапов эмиссии является утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг, которое в соответствии с требованиями пункта 2 статьи 17 этого Закона утверждается высшим органом управления юридического лица.
Аналогичное требование содержится в п. 2.3.2. Стандартов эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг, утвержденных Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 25.01.2007 N 07-4/пз-н (далее - Стандарты).
Так как решение общего собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" о дополнительном выпуске ценных бумаг является недействительным, имела место недобросовестная эмиссия, дополнительный выпуск акций был зарегистрирован на основании документов, содержащих недостоверную информацию, было нарушено право истца на приобретение акций, суд первой инстанции правомерно признал недействительным дополнительный выпуск 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций и обязал РО ФСФР России в СФО аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", индивидуальный государственный регистрационный номер выпуска 1-01-11441-F001D.
Принимая во внимание, что приведенные ЗАО "ЮКСЕР", РО ФСФР России по СФО в апелляционных жалобах и в настоящем судебном заседании доводы не свидетельствуют о наличии оснований, установленных статьей 270 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, для изменения или отмены решения Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г., апелляционная инстанция считает обжалуемый судебный акт законным и обоснованным, а апелляционную жалобу - неподлежащей удовлетворению.
Заявление Речкиной Н.А. о взыскании с ответчиков судебных издержек в сумме 6 944,22 руб., в том числе: 5 000 руб. судебных расходов на оплату услуг представителя, почтовых расходов в сумме 244,22 руб., транспортных расходов в сумме 1 700 руб., подлежит удовлетворению по следующим основаниям.
В соответствии с частями 1, 2 статьи 110 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации судебные расходы, понесенные лицами, участвующими в деле, в пользу которых принят судебный акт, взыскиваются арбитражным судом со стороны.
Расходы на оплату услуг представителя, понесенные лицом, в пользу которого принят судебный акт, взыскиваются арбитражным судом с другого лица, участвующего в деле, в разумных пределах.
Принимая во внимание, что по результатам рассмотрения апелляционных жалоб требования заявителей не удовлетворены, то по правилам статьи 110 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации с ОАО "Новокузнецкий общепит", ЗАО "СРК" и РО ФСФР России в СФО в пользу Речкиной Н.А. взыскиваются судебные расходы в размере по 2 314 рублей 74 коп. с каждого.
Руководствуясь статьями 110, 258, 268, 269 (п. 1), 271 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, Седьмой арбитражный апелляционный суд
решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. по делу N А27-17300/2009 оставить без изменения, а апелляционные жалобы Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе - без удовлетворения.
Взыскать с Открытого акционерного общества "Новокузнецкий общепит", Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе в пользу Речкиной Нины Александровны судебные расходы в размере 2 314 рублей 74 коп. с каждого.
Постановление вступает в законную силу со дня его принятия и может быть обжаловано в Федеральный арбитражный суд Западно-Сибирского округа.
© Обращаем особое внимание коллег на необходимость ссылки на "DOCS.SUBSCHET.RU | Налоги и учет. Документы" при цитированиии (для on-line проектов обязательна активная гиперссылка)
ПОСТАНОВЛЕНИЕ СЕДЬМОГО АРБИТРАЖНОГО АПЕЛЛЯЦИОННОГО СУДА ОТ 26.02.2010 N 07АП-10572/2009 ПО ДЕЛУ N А27-17300/2009
Разделы:Акцизы
Обращаем Ваше внимание на то обстоятельство, что данное решение могло быть обжаловано в суде высшей инстанции и отменено
СЕДЬМОЙ АРБИТРАЖНЫЙ АПЕЛЛЯЦИОННЫЙ СУД
ПОСТАНОВЛЕНИЕ
от 26 февраля 2010 г. N 07АП-10572/2009
Дело N А27-17300/2009
Резолютивная часть постановления объявлена 17 февраля 2010 г.
Постановление изготовлено в полном объеме 26 февраля 2010 г.
Седьмой арбитражный апелляционный суд
в составе: председательствующего Усенко Н.А.,
судей: Емашовой Л.Н., Фроловой Н.Н.,
при ведении протокола судебного заседания судьей Емашовой Л.Н.,
при участии:
от истца: Речкиной Н.А., паспорт; Мельник Е.В. по доверенности от 07.05.2007 г., удостоверение адвоката N 769,
от ответчиков: ОАО "Новокузнецкий общепит" - Журбий В.В. по доверенности N 5 от 10.05.2009 г., удостоверение адвоката N 214, ЗАО "Южно-Кузбасский специализированный регистратор" - Ждановой М.В. по доверенности N 81 от 18.11.2009 г., паспорт, РО ФСФР России в СФО - без участия (извещено),
рассмотрев в судебном заседании апелляционные жалобы Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе на решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. по делу N А27-17300/2009
по иску Речкиной Нины Александровны, г. Новокузнецк
к Открытому акционерному обществу "Новокузнецкий общепит", г. Новокузнецк, Закрытому акционерному обществу "Южно-Кузбасский специализированный регистратор", г. Новокузнецк, Региональному отделению Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе, г. Новосибирск,
о признании недействительными решения внеочередного общего собрания акционеров общества от 19.01.2008 г., дополнительного выпуска акций, об обязании аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска акций,
установил:
Речкина Нина Александровна, Исаева Татьяна Ивановна обратились в Арбитражный суд Кемеровской области к Открытому акционерному обществу "Новокузнецкий общепит" (далее - ОАО "Новокузнецкий общепит", Общество), Закрытому акционерному обществу "Южно-Кузбасский специализированный регистратор" (далее - ЗАО "ЮКСЕР"), Региональному отделению Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе (далее - РО ФСФР России в СФО) о признании недействительным решения внеочередного общего собрания акционеров Общества от 09.01.2008 г. о размещении 41 666 штук дополнительных акций, об увеличении уставного капитала путем размещения 41 666 штук дополнительных акций, о размещении акций среди акционеров по закрытой подписке, о форме и порядке оплаты акций, оформленных протоколом от 10.01.2008 г.; о признании недействительным дополнительного выпуска 41 666 штук акций; об обязании РО ФСФР России в СФО аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", индивидуальный государственный регистрационный номер выпуска 1-01-11441-F001D.
Исковые требования обоснованы статьями 31, 32, 36, 40, 49 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ "Об акционерных обществах" и мотивированы тем, что Речкина Н.А. не имела возможности принять участие во внеочередном общем собрании акционеров Общества от 09.01.2008 г. и голосовать по вопросам повестки дня в связи с незаконным списанием акций с ее лицевого счета на лицевой счет бывшего генерального директора ОАО "Новокузнецкий общепит" Боровикова В.Т., поскольку не извещалась о времени и месте проведения собрания. Принятое на внеочередном общем собрании акционеров от 19.01.2008 г. решение о дополнительной эмиссии акций нарушает права и законные интересы Речкиной Н.А., поскольку она не могла воспользоваться преимущественным правом приобретения акций дополнительной эмиссии, в результате чего ее доля в уставном капитале ОАО "Новокузнецкий общепит" значительно уменьшилась.
Определением арбитражного суда от 08.09.2009 г. исковые требования Речкиной Н.А. выделены в отдельное производство, делу присвоен номер N А27-17300/2009 (т. 2, л.д. 141 - 144).
Решением Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. исковые требования полностью удовлетворены.
Не согласившись с решением Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г., ЗАО "Сибирская регистрационная компания" (переименовано из ЗАО "ЮКСЕР") и РО ФСФР России в СФО обратились с апелляционными жалобами, в которых просят решение суда первой инстанции от 29.10.2009 г. отменить и принять по делу новый судебный акт.
По мнению ЗАО "Сибирская регистрационная компания" (далее "СРК"), суд первой инстанции необоснованно отклонил возражения ответчиков относительно отсутствия у Речкиной Н.А. права на подачу иска о признании недействительными решений собрания акционеров, поскольку на дату проведения собрания она не являлась акционером Общества, в реестре акционеров не значилась. При подготовке и проведении собрания Обществом не было допущено нарушений действующего законодательства, соблюдены сроки извещения акционеров о проведении собрания, способ извещения.
Суд первой инстанции сделал необоснованный вывод о том, что цена размещения акций дополнительной эмиссии определена с нарушением действующего законодательства без проведения оценки, так как цена акций определена общим собранием акционеров, проведение оценки не является обязательным. Также не допущено нарушений в части размещения акций дополнительной эмиссии, поскольку акционеры Общества, имеющие преимущественное право на приобретение дополнительных обыкновенных именных акций, размещаемых по закрытой подписке, определены по данным реестра акционеров. Речкина Н.А. в период размещения акций акционером не являлась.
РО ФСФР России по СФО в апелляционной жалобе считает, что суд первой инстанции не учел, что государственный регистрационный номер 1-01-11441-Р00Ш дополнительного выпуска акций аннулирован по истечении трех месяцев после регистрации отчета об итогах дополнительного выпуска акций, в связи с чем, изъять акции данного выпуска невозможно. Речкина Н.А. на дату проведения оспариваемого собрания акционеров и обращения в арбитражный суд с иском не числилась в реестре акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит". Арбитражным судом первой инстанции сделан необоснованный вывод о несоответствии цены размещения акций дополнительного выпуска, определенной общим собранием акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", требованиям статьи 77 ФЗ "Об акционерных обществах".
ОАО "Новокузнецкий общепит" в отзыве на апелляционные жалобы считает решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г. подлежащим отмене. По мнению Общества, у истца отсутствует право оспаривать решения внеочередного общего собрания акционеров от 19.01.2008 г., так как право истца на акции было признано лишь 04.03.2009 г. Истцом не представлены доказательства нарушения установленного порядка регистрации выпуска акций и отчета об их выпуске, повлекших существенное нарушение прав акционеров, имеющих преимущественное право на покупку акций. Истец не обращался к Обществу с заявлением о реализации своего преимущественного права и с предложением о приобретении акций дополнительного выпуска.
Речкина Н.А. в отзыве на апелляционные жалобы считает решение суда первой инстанции от 29.10.2009 г. законным и обоснованным, а апелляционные жалобы - не подлежащими удовлетворению, полагает доказанным вступившим в законную силу решением суда общей юрисдикции факта наличия у нее статуса акционера Общества.
Внесение записи в реестр акционеров Общества не является основанием возникновения права на акции, а лишь определяет момент перехода права. Довод РО ФСФР о невозможности аннулирования государственной регистрации дополнительного выпуска акций и изъятия акций данного выпуска противоречит пункту 1.7 Положения о порядке приостановления эмиссии и признания выпуска ценных бумаг несостоявшимся или недействительным и внесении изменений и дополнений в акты Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг, утвержденного Постановлением ФКЦБ РФ от 31.12.1997 N 45, которым установлено, что выпуск ценных бумаг может быть признан недействительным по решению суда после регистрации отчета об итогах выпуска ценных бумаг, и пункту 6.11 Положения, в соответствии с которым признание выпуска ценных бумаг недействительным влечет изъятие из обращения ценных бумаг.
РО ФСФР России по СФО, извещенное надлежащим образом о времени и месте судебного разбирательства, в судебное заседание апелляционной инстанции своих представителей не направило, отзыв на апелляционную жалобу ЗАО "СРК" в соответствии со статьей 262 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации не представило.
Арбитражный апелляционный суд считает возможным на основании статей 156 (частей 1, 3), 266 (части 1) Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации рассмотреть апелляционные жалобы в отсутствие представителя РО ФСФР России по СФО.
Представитель ЗАО "СРК" в судебном заседании апелляционной инстанции поддержал доводы апелляционной жалобы по изложенным в ней основаниям.
Представитель ОАО "Новокузнецкий общепит" просил решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г. отменить, поддержал доводы, изложенные в апелляционных жалобах и в отзыве ответчика.
Представитель Речкиной Н.А. с доводами апелляционных жалоб не согласился по основаниям, изложенным в отзыве, представил заявление о возмещении судебных издержек в сумме 6 944,22 руб., в том числе: 5 000 руб. судебных расходов на оплату услуг представителя, почтовых расходов в сумме 244,22 руб., транспортных расходов в сумме 1 700 руб.
Исследовав материалы дела, доводы апелляционных жалоб и отзывов на них, заслушав представителей сторон, проверив в соответствии со статьей 268 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации законность и обоснованность решения Арбитражного суда Кемеровской области от 29.10.2009 г., суд апелляционной инстанции считает его подлежащим оставлению без изменения по следующим основаниям.
Как следует из материалов дела, Речкина Н.А. является акционером ОАО "Новокузнецкий общепит" с 1992 года и владеет 230 обыкновенными именными акциями и 15 привилегированными акциями Общества.
19.01.2008 г. состоялось внеочередное общее собрание акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", на котором принято решение о размещении путем закрытой подписки дополнительных обыкновенных именных акций Общества в количестве 41 666 штук; цена размещения акций дополнительной эмиссии определена в 1 рубль; утвержден круг лиц, имеющих преимущественное право на приобретение акций дополнительной эмиссии: Майорова Н.О. вправе приобрести не более 13 866 акций, Зайцев К.В. - не более 13 900 акций, Каташев А.П. - не более 13 900 акций (т. 3, л.д. 12 - 18).
Речкина Т.А. участия в собрании акционеров от 19.01.2008 г. не принимала, по вопросам повестки дня не голосовала. На дату формирования списка акционеров для участия во внеочередном общем собрании Речкина Т.А. в реестре акционеров не значилась, в связи с чем, не имела возможности принимать участия в собрании.
Приказом РО ФСФР России по СФО от 13.02.2008 г. N 160 зарегистрирован дополнительный выпуск обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" в количестве 41 666 штук номинальной стоимостью 1 рубль, размещаемых путем закрытой подписки. Дополнительному выпуску акций присвоен государственный регистрационный номер 1-01-11441-F-001D от 13.02.2008 г. (т. 3, л.д. 37).
Приказом РО ФСФР России по СФО от 16.05.2008 г. N 600 зарегистрирован отчет об итогах указанного дополнительного выпуска акций (т. 3, л.д. 38).
Решением Центрального районного суда г. Новокузнецка от 21.11.2008 г. по делу N 2-3844/07, оставленным без изменения определением Кемеровского областного суда от 04.03.2009 г., признано право собственности Речкиной Н.А. на 230 штук обыкновенных именных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" государственный регистрационный номер 1-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль и на 15 штук привилегированных акций выпуска государственный регистрационный номер 2-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль (т. 1, л.д. 75 - 87).
Согласно выписке из реестра акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" по состоянию на 27.04.2009 г. Речкина Н.А. владеет 230 обыкновенными именными акциями и 15 привилегированными акциями Общества (т. 1, л.д. 89).
Речкина Т.А., ссылаясь на неизвещение о проведении внеочередного общего собрания акционеров от 19.01.2008 г., неучастие на собрании ввиду незаконного списания акций с ее лицевого счета в пользу третьего лица и нарушение принятыми на собрании решениями ее прав и законных интересов, обратилась в арбитражный суд с настоящим иском.
Арбитражный суд первой инстанции, удовлетворяя исковые требования, исходил из того, что собрание акционеров проведено с существенными нарушениями установленного законом порядка созыва и проведения собрания. Суд посчитал, что Речкина Т.А. была лишена возможности принять участие в собрании и реализовать право преимущественного приобретения акций дополнительного выпуска.
Выводы суда первой инстанции являются правильными, действующему законодательству и обстоятельствам дела они не противоречат.
Согласно пункту 7 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах" акционер вправе обжаловать в суд решение, принятое общим собранием акционеров с нарушением требований настоящего Федерального закона, иных правовых актов Российской Федерации, устава общества, в случае, если он не принимал участия в общем собрании акционеров или голосовал против принятия такого решения и указанным решением нарушены его права и законные интересы. Такое заявление может быть подано в суд в течение шести месяцев со дня, когда акционер узнал или должен был узнать о принятом решении. Суд вправе с учетом всех обстоятельств дела оставить в силе обжалуемое решение, если голосование данного акционера не могло повлиять на результаты голосования, допущенные нарушения не являются существенными и решение не повлекло причинения убытков данному акционеру.
Согласно пункту 2 статьи 31 ФЗ "Об акционерных обществах" акционеры - владельцы обыкновенных акций общества могут в соответствии с настоящим Федеральным законом и уставом общества участвовать в общем собрании акционеров с правом голоса по всем вопросам его компетенции.
Порядок созыва и проведения общего собрания акционеров установлен статьями 50 - 63 ФЗ "Об акционерных обществах".
Решение общего собрания акционеров по вопросу, поставленному на голосование, принимается большинством голосов акционеров - владельцев голосующих акций общества, принимающих участие в собрании, если для принятия решения настоящим Федеральным законом или уставом общества не установлено большее число голосов акционеров. Подсчет голосов на общем собрании акционеров по вопросу, поставленному на голосование, правом голоса при решении которого обладают акционеры - владельцы обыкновенных и привилегированных акций общества, осуществляется по всем голосующим акциям совместно, если иное не установлено настоящим Федеральным законом или уставом общества (пункт 2 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах").
Акционерное общество обязано обеспечить акционерам реализацию их права на участие в управлении обществом, включая право голоса на общем собрании акционеров. Для обеспечения указанных прав, в частности, составляется список лиц, имеющих право на участие в общем собрании акционеров.
В соответствии с пунктом 1 статьи 51 ФЗ "Об акционерных обществах" список лиц, имеющих право на участие в общем собрании акционеров, составляется на основании данных реестра акционеров общества.
Из материалов дела следует, что Речкина Н.А. без законных оснований была исключена из реестра акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит", в связи с чем, на дату проведения оспариваемого внеочередного общего собрания акционеров (19.01.2008 г.) не имела возможности принять участие в собрании и голосовать по вопросам повестки дня.
Вместе с тем, вступившим в законную силу решением Центрального районного суда г. Новокузнецка от 21.11.2008 г. по делу N 2-3844/07 признано право собственности Речкиной Н.А. на 230 штук обыкновенных именных акций ОАО "Новокузнецкий общепит" государственный регистрационный номер 1-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль и на 15 штук привилегированных акций выпуска государственный регистрационный номер 2-01-11441-F номинальной стоимостью 1 рубль. На основании указанного решения акции возвращены Речкиной Н.А., восстановлена запись по ее лицевому счету.
В связи с тем, что Речкина Н.А., являвшаяся акционером Общества, по существу была лишена возможности участвовать во внеочередном общем собрании акционеров 19.01.2008 г., суд первой инстанции сделал правильный вывод о созыве и проведении собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" с существенным нарушением установленного законом порядка.
Довод заявителей апелляционных жалоб о том, что Речкина Н.А. не вправе оспаривать решения собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" от 19.01.2008 г., поскольку на дату проведения собрания она не числилась в реестре акционеров, является формальным и отклоняется судом апелляционной инстанции.
Пунктом 7 статьи 49 ФЗ "Об акционерных обществах" установлено, что акционер вправе оспорить решение собрания акционеров, нарушающее его права и законные интересы.
Как установлено вступившим в законную силу судебным актом суда общей юрисдикции, Речкина Н.А. являлась законным владельцем акций ОАО "Новокузнецкий общепит" в период с 1992 года, в том числе и на дату проведения собрания.
Следуя разъяснениям Пленума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации в пункте 24 Постановления от 18.11.2003 N 19 "О некоторых вопросах применения Федерального закона "Об акционерных обществах", при рассмотрении исков о признании недействительным решения общего собрания акционеров следует учитывать, что к нарушениям Закона, которые могут служить основаниями для удовлетворения таких исков, относятся: несвоевременное извещение (неизвещение) акционера о дате проведения общего собрания (пункт 1 статьи 52 Закона); непредоставление акционеру возможности ознакомиться с необходимой информацией (материалами) по вопросам, включенным в повестку дня собрания (пункт 3 статьи 52 Закона); несвоевременное предоставление бюллетеней для голосования (пункт 2 статьи 60 Закона) и др. Иск о признании решения общего собрания недействительным подлежит удовлетворению, если допущенные нарушения требований Закона, иных правовых актов или устава общества ущемляют права и законные интересы акционера, голосовавшего против этого решения или не участвовавшего в общем собрании акционеров.
Вместе с тем, разрешая такие споры, суд вправе с учетом всех обстоятельств дела оставить в силе обжалуемое решение, если голосование данного акционера не могло повлиять на результаты голосования, допущенные нарушения не являются существенными и решение не повлекло причинения убытков акционеру (пункт 7 статьи 49 Закона). Для отказа в иске о признании решения общего собрания недействительным по указанным основаниям необходима совокупность перечисленных обстоятельств.
Согласно пункту 1 статьи 40 ФЗ "Об акционерных обществах" акционеры общества, голосовавшие против или не принимавшие участия в голосовании по вопросу о размещении посредством закрытой подписки акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, имеют преимущественное право приобретения дополнительных акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции, размещаемых посредством закрытой подписки, в количестве, пропорциональном количеству принадлежащих им акций этой категории (типа).
Лица, имеющие преимущественное право приобретения дополнительных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", определены общим собранием участников Общества от 19.01.2008 г. Речкина Н.А. в числе указанных лиц не названа.
Таким образом, истец был лишен возможности воспользоваться преимущественном правом на приобретение акций дополнительной эмиссии, что свидетельствует о нарушении его прав и законных интересов.
Кроме того, согласно отчету об определении рыночной стоимости акций ОАО "Новокузнецкий общепит" по состоянию на 01.01.2008 г. рыночная стоимость пакета акций Общества, состоящего из 35 обыкновенных именных акций и 1 привилегированной акции, составила 201 860 руб. (т. 1, л.д. 132 - 136).
Установленная внеочередным общим собранием участников ОАО "Новокузнецкий общепит" от 19.01.2008 г. цена акций дополнительного выпуска (1 рубль за одну акцию), размещаемых посредством закрытой подписки, значительно ниже рыночной стоимости акций.
Поскольку истец не участвовал в общем собрании акционеров и не голосовал по вопросу об определении цены дополнительных акций, был лишен возможности воспользоваться правом преимущественной покупки акций, продажа дополнительных акций по цене существенно ниже рыночной повлекла возникновение у Речкиной Н.А. убытков, связанных с уменьшением реальной стоимости принадлежащих ей акций.
При изложенных обстоятельствах у суда первой инстанции не имелось оснований для отказа в удовлетворении исковых требований о признании недействительными решений внеочередного общего собрания акционеров Общества от 09.01.2008 г.
В соответствии с пунктом 1 статьи 19 ФЗ "О рынке ценных бумаг" одним из этапов эмиссии является утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг, которое в соответствии с требованиями пункта 2 статьи 17 этого Закона утверждается высшим органом управления юридического лица.
Аналогичное требование содержится в п. 2.3.2. Стандартов эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг, утвержденных Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 25.01.2007 N 07-4/пз-н (далее - Стандарты).
Так как решение общего собрания акционеров ОАО "Новокузнецкий общепит" о дополнительном выпуске ценных бумаг является недействительным, имела место недобросовестная эмиссия, дополнительный выпуск акций был зарегистрирован на основании документов, содержащих недостоверную информацию, было нарушено право истца на приобретение акций, суд первой инстанции правомерно признал недействительным дополнительный выпуск 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций и обязал РО ФСФР России в СФО аннулировать государственную регистрацию дополнительного выпуска 41 666 штук обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "Новокузнецкий общепит", индивидуальный государственный регистрационный номер выпуска 1-01-11441-F001D.
Принимая во внимание, что приведенные ЗАО "ЮКСЕР", РО ФСФР России по СФО в апелляционных жалобах и в настоящем судебном заседании доводы не свидетельствуют о наличии оснований, установленных статьей 270 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, для изменения или отмены решения Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г., апелляционная инстанция считает обжалуемый судебный акт законным и обоснованным, а апелляционную жалобу - неподлежащей удовлетворению.
Заявление Речкиной Н.А. о взыскании с ответчиков судебных издержек в сумме 6 944,22 руб., в том числе: 5 000 руб. судебных расходов на оплату услуг представителя, почтовых расходов в сумме 244,22 руб., транспортных расходов в сумме 1 700 руб., подлежит удовлетворению по следующим основаниям.
В соответствии с частями 1, 2 статьи 110 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации судебные расходы, понесенные лицами, участвующими в деле, в пользу которых принят судебный акт, взыскиваются арбитражным судом со стороны.
Расходы на оплату услуг представителя, понесенные лицом, в пользу которого принят судебный акт, взыскиваются арбитражным судом с другого лица, участвующего в деле, в разумных пределах.
Принимая во внимание, что по результатам рассмотрения апелляционных жалоб требования заявителей не удовлетворены, то по правилам статьи 110 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации с ОАО "Новокузнецкий общепит", ЗАО "СРК" и РО ФСФР России в СФО в пользу Речкиной Н.А. взыскиваются судебные расходы в размере по 2 314 рублей 74 коп. с каждого.
Руководствуясь статьями 110, 258, 268, 269 (п. 1), 271 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, Седьмой арбитражный апелляционный суд
постановил:
решение Арбитражного суда Кемеровской области от 29 октября 2009 г. по делу N А27-17300/2009 оставить без изменения, а апелляционные жалобы Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе - без удовлетворения.
Взыскать с Открытого акционерного общества "Новокузнецкий общепит", Закрытого акционерного общества "Сибирская регистрационная компания", Регионального отделения Федеральной службы по финансовым рынкам в Сибирском федеральном округе в пользу Речкиной Нины Александровны судебные расходы в размере 2 314 рублей 74 коп. с каждого.
Постановление вступает в законную силу со дня его принятия и может быть обжаловано в Федеральный арбитражный суд Западно-Сибирского округа.
Председательствующий
Н.А.УСЕНКО
Н.А.УСЕНКО
Судьи
Л.Н.ЕМАШОВА
Н.Н.ФРОЛОВА
Л.Н.ЕМАШОВА
Н.Н.ФРОЛОВА
© Обращаем особое внимание коллег на необходимость ссылки на "DOCS.SUBSCHET.RU | Налоги и учет. Документы" при цитированиии (для on-line проектов обязательна активная гиперссылка)